投資初心者が企業型確定拠出年金に取り組むなら、知識が身につくまで元本確保型で運用すべきですか？

Finasee（フィナシー）

＜今さら聞けないギモン＞

投資の知識ゼロのまま企業型確定拠出年金（企業型DC）で資産運用を始めました。下手に商品を選んで損しないように元本保証の定期預金で運用を開始したものの、資産残高のお知らせを見て銘柄の変更を検討するように……。定期預金を売却することになったら、満期でなければ違約金がかかってしまうのでしょうか？ また、投資は知識がないと難しいと聞きます。ある程度知識がつくまで元本確保型の商品以外、手を出さない方が良いのでしょうか？

定期預金の仕組み

企業型確定拠出年金における定期預金は、元本確保型の商品に分類されます。購入時に設定された利率が満期まで適用された上で、その後は市場金利の動向に応じて決まる適用利率で自動更新される仕組みです。満期になる前に解約すると中途解約用の利率が適用されることになります。

また、定期預金は毎月拠出する掛金ごとに設定されるため、同時期に満期の商品がそろうことはありません。解約手数料が気になってしまう方もいらっしゃるかもしれませんが、今は金利も低く、定期預金で元本を割ることは基本的にないので、あまり気にしすぎなくてよいでしょう。

「知識がなければ投資できない」は誤解

これまで安全安心を求めて定期預金商品のみで運用してきた方が、投資信託での運用に挑戦する場合、分からないことや心配に思うことも多く出てくるでしょう。もし知識不足が気になって踏み出せないのであれば、運用を“仕事と同じようなもの”と考えてみるのはどうでしょうか。

例えば、みなさんが新しい会社に入社したとします。みなさんは最初からその業界のプロフェッショナルや専門家ではありませんが、できることから少しずつ取り組んでいきます。途中で知識不足を実感する場面もあるかもしれませんが、そんな時は誰かにサポートしてもらう、代理でやってもらうなどして、なんとか仕事を進めていくことになるでしょう。

運用も同じで、最初は分からないところがあったとしても、その都度調べたりプロを頼ったりしながら進めることができます。実際、いま投資をしている人がみな投資のプロかと言えばそんなこともありません。全員にあてはまる正解がないからこそ、大半の人が「まずはやってみよう」とスタートしていて、今現在も試行錯誤で運用に取り組んでいるのです。

ですから、「知識がなければリスクのある投資は始められない」と考えている方がいれば、学びながら長期で運用する選択肢なども検討してみてください。

企業型確定拠出年金で最低限必要な知識って？

ただ、学びながら投資に取り組むといっても、最低限これだけは身につけておきたいという知識があります。それは「運用資産における「ブレ」とは何か（リスク・リターンの理解）」と「ブレを抑制する方法」を理解することです。

リスクとは投資の結果が予測通りにならない可能性のこと、投資対象の値動きのブレ幅を指しています。またリターンとは運用で得られる収益のことです。資産運用では良い時ばかりでなく悪い時もあることを理解しておきましょう。このリスク・リターンのブレ幅を抑制するためには、長期分散積立投資で運用に取り組むことが大原則です。

ファイナンシャル・ウェルビーイング・マネジメント編集部作成

以上、今回は企業型確定拠出年金の定期預金に関する疑問にお答えしました。投資信託の運用を考えている方は、上記の知識を参考に検討を進めてみてはいかがでしょうか。

●これまで購入してきた定期預金商品はそのままにしておくか、売却して投資信託の商品に変更（スイッチング）するか、どちらが良いのでしょうか？ 次回の記事【企業型確定拠出年金で「定期預金商品を卒業」する時に知っておきたい、スイッチングに向いている人・不向きな人】で詳細をお届けします。

ファイナンシャル・ウェルビーイング・マネジメント編集部

「ファイナンシャル・ウェルビーイング・マネジメント」は、事業会社の経営企画・人事部門向けの専門誌です。職場領域（職域）を通じた従業員への金融知識普及を目的とした、ファイナンシャル・ウェルビーイング・マネジメントに関する情報をお伝えします。人事部門で「福利厚生・報酬・企業年金」等の実務に携わる方々の声を元に、従業員エンゲージメントの向上につながる「実用性の高い記事」を作成、掲載。人的資本経営への高度化に資する情報を届けています。