日本版FIRE:夢の早期リタイア実現には、投資より○○が大事なワケ!
トウシル / 2021年7月27日 17時0分
![写真](https://media.image.infoseek.co.jp/isnews/photos/toushiru/toushiru_33186_0-small.jpg)
日本版FIRE:夢の早期リタイア実現には、投資より○○が大事なワケ!
2021年上半期にブームとなった「FIRE」
■関連記事
≫「FIREできない」は思い込み!日本型FIREは「40歳」にこだわる必要はなし
≫FIRE実行前と後、投資割合はどう変更するべきか?
≫若い世代の新たな夢・FIREを、はかない夢で終わらせない6つの方法
今年1月に「「鬼滅の刃」とFIREブームに共通点?炎柱の構えで不滅の投資を」というコラムをトウシルに寄稿したのですが、この半年で一気にFIREブームが訪れています。
FIREという言葉にまだなじみがない人のために補足しておくと「Financial Independence, Retire Early」の略ということで、経済的な独立と早期Retireを実現するためのメソッドということになります。
米国書籍の翻訳版がヒット、次いで国内の個人投資家で早期退職に成功した「億り人」たちが自分の投資ノウハウを「FIRE」というタイトルで紹介して、続々とベストセラーとなっています。
経済評論家で楽天証券経済研究所客員研究員の山崎元さんも「4%ルール」「25年分の生活費の確保(1億円ルール)」の解説などを動画で行っているあたり、注目されていることがよく分かります。
実は私も『日本版FIRE超入門』(ディスカヴァー・トゥエンティワン刊)という本を7月に発刊しました。執筆をしながら、ブームが終わらないか心配でしたが、なんとか間に合ったようです。
今回は「4%ルール」よりもFIRE実現のために大事なこと、をちょっと考えてみたいと思います。
FIREといえば資産運用テクニックばかり注目されるが、本質はそこか?
FIREというと運用テクニックにばかり注目が集まります。
例えば「4%ルール」は、FIREを実現した以降の資産管理において年4%の運用収益を確保し続けることで、元本を維持しつつ永続的に経済的安定が確保できるという運用の話です(25年相当の生活費なので4%の収益が1年分の生活費に相当する)。
また、FIREを実現して早期リタイアをするために、高利回りの運用を目指す人も多くあります。そのほうがゴールを早くたぐり寄せることができるからです。
実践者の多くも高利回り(おおむね年8%以上)の達成をFIRE実現の力としており、それぞれの著書で自らの投資手法を紹介しています。
しかし、FIREを普通の人が実現したいと思うなら、「投資以外」のところにも目を向けるべきだと私は考えています。
それは「貯蓄率の向上」による「投資積立額の上積み」です。
年100万円積立、年8%リターンと、年250万円積み立て、年4%リターンはどちらが勝つか?
簡単なモデルを提示します。25歳に一念発起、45歳のFIREを目指して20年の積立投資をするモデルです。
モデルA(高利回り追求)
年100万円の積み立て、年8%のリターン確保
モデルB(積立額アップの追求)
年250万円の積み立て、年4%のリターン確保
月1回、積み立てたモデルを計算してみたところ、20年後のゴールは
・モデルA:4,908万円
・モデルB:7,641万円
となります。
これをどう考えるかは、FIREへのチャレンジをどう考えるか、という問いそのものです。
確かにモデルBのほうが資産額は1.56倍になります。しかし積立元本は2.5倍多いわけですから、物足りないともいえます。
投資期間も同一、初期元本も同一(この場合はゼロスタート)ですから、残された違いは、「運用利回り」ということになります。
年8%以上の収益確保のため、運用にかかる負担はどうか?
考えてみたいのは、年4%の運用収益確保と、年8%以上の運用収益確保、それぞれの実現可能性と、そのための手間ヒマなどの負担です。
国内外への分散投資をインデックス運用で行えば、年平均4%のリターンというのは不可能な数字ではありません。これは過去の実績でも説明できます(つみたてNISA[ニーサ:少額投資非課税制度])の金融庁資料などを見てください)。
そして、ほとんど手間がかかりません。ただ愚直なまでにインデックスファンドを買い続けるだけでいいからです。運用プロセスは自動化して、仕事に集中することができます。うまくいけば貯蓄原資をもっと多く出すことも可能でしょう。
一方で、インデックスの実績をさらに4%以上、上回るための負担は小さなものではありません。例えば個別株で勝負をするなら、相当の時間を費やす必要があります。
- 買い時のタイミングを見計らう
- 売り時のタイミングを見計らう
- 銘柄もしくはアセットクラスの良しあしを見極める
- 景気判断をする
- そしてそれらを間断なく続ける
といったことを日々、続けることはできるでしょうか。
あるFIRE達成者は100社以上の個別株を保有しているそうですが、当然それに倍する企業をウオッチしていることになります。
年4%であれば、長期・積立・分散投資を基本方針として日々の株価の騰落は気にしなくてもよいでしょうが、それ以上をねらうなら短期的な売買も意識しなければなりません。
あなたがもし「手間ヒマをかけることが好き」であればいいでしょう。しかし、そこまで投資好きではないなら、過剰な期待リターン設定は避けて、違うアプローチを取るべきです。
キャリアアップと徹底的な節約がFIREの夢を実現させる
拙著『日本版FIRE入門』でも指摘していますが、FIREの夢は、投資だけで成立するものではありません。
むしろ「キャリアアップ」つまり年収をより多く稼ぐアプローチと、「節約」つまり支出を少しでも減らし、貯蓄額を増やすアプローチを組み合わせることが重要です。これらは「投資」とセットで考えるべきです。
先のモデルAでは年100万円、つまり月あたり8万円以上の積み立てをしているため、差はそれほど開きませんが、月4万~5万円程度の積み立てで期待リターン8%超を目指しても、ゴールにはなかなか追いつきません。
しっかり年収を増やし、そこから月20万円くらい貯められる人のほうが、FIREのゴールに近づきやすいのです(そして、それはかなり気合いのいる作業です)。
そのためには、日々の節約生活も重要になります。なんとなく年収の30%以上を貯めることは不可能だからです。
その上で、銀行預金に全額預けるのではなく、リスク資産に期待されるリターンを確保していくことを目指します。こうして「稼ぎ→節約→増やす」のサイクルが完成します。
運用のリターン向上だけに目を向けている人は、一歩引いて、お金の流れを俯かんしてみてください。FIREの夢実現の可能性は、投資以外のところに隠れているかもしれません。
■関連記事
≫「FIREできない」は思い込み!日本型FIREは「40歳」にこだわる必要はなし
≫FIRE実行前と後、投資割合はどう変更するべきか?
≫若い世代の新たな夢・FIREを、はかない夢で終わらせない6つの方法
![](https://media.rakuten-sec.net/mwimgs/3/8/-/img_389756f5f37d6e1b706df75280a7072353807.jpg)
■著者・山崎俊輔氏の新刊『普通の会社員でもできる 日本版FIRE超入門』(ディスカヴァー・トゥエンティワン刊)が好評発売中です!
(山崎 俊輔)
この記事に関連するニュース
-
インデックスファンドとロボアドにコツコツ「月々の生活費を優先して余剰の範囲内で」続けた42歳・会社員男性の積立投資の資産は?
オールアバウト / 2024年6月2日 6時10分
-
40歳で「貯金ゼロ」です。NISAを使えば60歳までに「2000万円」貯めるのに間に合うと言われましたが本当ですか? 月々いくら貯めればいいでしょうか?
ファイナンシャルフィールド / 2024年5月27日 3時20分
-
32歳・年収150万円パート女性「教育費のためにNISAでコツコツ投資」で貯蓄にも変化が
オールアバウト / 2024年5月24日 6時10分
-
36歳・年収550万円会社員男性「慎重すぎる私」が積立投資を10年続けて正解だった理由
オールアバウト / 2024年5月20日 20時5分
-
35歳・年収280万円会社員「NISAで資産が倍に。毎日株価をチェックするのが楽しい」と語る女性の積立投資術
オールアバウト / 2024年5月18日 12時20分
ランキング
-
1本当のお金持ちは100円ショップでも1点しか買わない…貯められない人ほど「100均での爆買い」をするワケ
プレジデントオンライン / 2024年6月13日 9時15分
-
2中国不動産の惨状「すでにデフレに突入」「深刻な社会不安を引き起こす恐れも…」中国経済“クラッシュ”なら日本のバブル崩壊を凌駕する破壊力
集英社オンライン / 2024年6月13日 8時0分
-
3世界の企業ブランド価値、アップルが初の1兆ドル越え エヌビディア急上昇=カンター調査
ロイター / 2024年6月13日 2時35分
-
4マクドナルド 「サムライマック」の「炙り醤油風 トリプル肉厚ビーフ」14日から期間限定発売 ファン「今回こそ!」「絶対うまいやつだ」と感激
iza(イザ!) / 2024年6月13日 13時13分
-
5定形封書は110円、はがきは85円に…10月から郵便料金を値上げ
読売新聞 / 2024年6月13日 15時24分
記事ミッション中・・・
記事にリアクションする
![](/pc/img/mission/mission_close_icon.png)
記事ミッション中・・・
記事にリアクションする
![](/pc/img/mission/point-loading.png)
エラーが発生しました
ページを再読み込みして
ください
![](/pc/img/mission/mission_close_icon.png)